In dieser Arbeit werden zwei verschiedene Ansätze zur nicht-parametrischen Kalibrierung von Optionspreisdaten für exponentielle Lévy-Modelle besprochen. Zum einen die regularisierte Kalibrierung, welche die Kleinste-Quadrate-Methode mit einem Strafterm, der relativen Entropie, vereint. Zum anderen die spektrale Kalibrierung, ein statistischer Ansatz, dessen Schätzer dem Minimax-Kriterium genügt. Beide Ansätze berücksichtigen die beschränkte Verfügbarkeit an Marktdaten. Die Performanz dieser Ansätze wird an expliziten Testfällen veranschaulicht.     «

In dieser Arbeit werden zwei verschiedene Ansätze zur nicht-parametrischen Kalibrierung von Optionspreisdaten für exponentielle Lévy-Modelle besprochen. Zum einen die regularisierte Kalibrierung, welche die Kleinste-Quadrate-Methode mit einem Strafterm, der relativen Entropie, vereint. Zum anderen die spektrale Kalibrierung, ein statistischer Ansatz, dessen Schätzer dem Minimax-Kriterium genügt. Beide Ansätze berücksichtigen die beschränkte Verfügbarkeit an Marktdaten. Die Performanz dieser Ansä...     »